Опережающие индикаторы — осцилляторы

Анализ индикаторов осцилляторов – это один из самых надежных способов получить прогноз о дальнейшем движении цены, например, определить точки разворота на графике, поэтому их еще называют опережающими индикаторами. Но торговля по сигналам осциллятора требует практических навыков, так как их способность опережать события часто приводит к преждевременным выводам. Поэтому опытные трейдеры используют индикаторы осцилляторы в первую очередь для оценки силы действующего тренда, а уж затем в качестве предупреждающих, но требующих подтверждения, сигналов.

Самые распространенные осцилляторы – это RSI, Моментум, Стохастический осциллятор, МASD и другие. Об них мы поговорим позже. Главное — то то, что их объединяют определенные свойства, которые можно использовать для принятия торговых решений на фондовом рынке.

Практика показывает, что подавляющее большинство новичков предпочитают торговать по сигналам осцилляторов. Если вас это утверждение не заставило задуматься, прочитайте его еще раз. Эрик Найман. Малая энциклопедия трейдера.

Дивергенция и конвергенция

Поскольку тенденция на фондовом рынке – это лучший друг трейдера, дающий ему возможность стабильно зарабатывать, то желание участников рынка вовремя определить окончание тренда вполне понятно. И осцилляторы действительно способны предупредить о развороте.

Например, если при восходящем тренде на графике цены присутствует новый максимум, но на графике осциллятора нового максимума нет, или же он расположен ниже предыдущего, то этот сигнал называют дивергенцией или медвежьим расхождением. По названию понятно, что продолжение восходящей тенденции уже под большим вопросом и возможна коррекция или разворот.

Если при нисходящем тренде на графике цены присутствует новый минимум, но на графике осциллятора нового минимума нет, или же он расположен выше предыдущего, то этот сигнал называют конвергенцией или бычьим схождением. Что может означать скорое окончание нисходящей тенденции или ее разворот.

Зоны перекупленности и перепроданности

Пересечение осцилляторами уровней перекупленности или перепроданности также может означать, что возможен скорый разворот цен. Разумеется, полностью полагаться только на этот предупреждающий сигнал осциллятора тоже нельзя — для принятия решения о сделке важно получить дополнительное подтверждение. Чтобы определить зоны перекупленности или перепроданности, для каждого осциллятора устанавливаются свои критические уровни. Пересечение этих уровней и подает соответствующий сигнал. Перепроданный рынок имеет настолько низкий уровень цен, что их дальнейшее снижение маловероятно. Перекупленность  характеризуется настолько завышенными ценами, что их дальнейший рост почти невозможен.

На графике ниже виден долгий нисходящий тренд, но график осциллятора, вошедший в зону перепроданности дает нам понять, что шортить уже рискованно. Но это, конечно, не означает, что пора делать покупки! Для открытия длинных позиций важно получить более надежные сигналы на покупку, например, по стратегии ценовой прорыв. Или, как минимум, необходимо дождаться выхода осциллятора из зоны препроданности.

Мне бы хотелось непременно донести до своих читателей следующее: сигналы осцилляторов не являются немедленным руководством к действию, но они должны заставить трейдера задуматься о предстоящих действиях, акцентируя его внимание на возможных рыночных переменах.

То, как можно применить полезные свойства осцилляторов на практике, я проиллюстрировала в следующей статье рубрики Компьютерный технический анализ, на примере индекса относительной силы RSI, который уже многие годы верой и правдой служит трейдерам.